Niestety nie mogłem sie tu pojawic rano i wpisać żadnego posta - z prozaicznego powodu -byłem poza domem na innym kompie a niestety nie pamiętam hasła .Z tego powodu wyglada to tak jak nie nalezy grać ( brak stop lossa przy bardzo zyskownej pozycji ).Myślę ,że po dzisiejszychh spadkach jutro odreaguje i pozycja zostanie zamknieta na plusie.
Zresztą spadki są w mojej ocenie emocjonalne .

Teza główna:
Szczyt na rynku akcji wystąpi tuż po ukształtowaniu się dołka na wykresie rentowności obligacji .

Teza pomocnicza :
Dołek na rynku rentowności obligacji jeszcze nie wystąpił .

Wniosek :
Do zobaczenia na szczycie !

Materiały szkoleniowe dla niewtajemniczonych :
1.Murphy –Analiza techniczna r.f. –str.361 (lakoniczna wzmianka )
2.M.Pring –Podstawy analizy techn. –str.277-309
3. Po przeczytaniu w/w materiałów proponuję wykonać cwiczenie ooglądać wykresy WIG20 i rentowności obligacji a następnie wczuć się w rolę zarządzającego funduszem portfelowym (akcje+obligacje)

Otwieramy 4 Fwh5 na otwarciu PKC

Po otwarciu wystawiamy cenę 13 pkt wyżej otwarcia

Transakcja spekulacyjna .

anulujemy sprzedaż 4 szt fw20 h5

zlecenie kupna wykonało sie po 2050

aktualny stan 8 L (długich ) FW20 H5

Sprzedaż 8 szt Fw20H5 po 2083

Zlecenie było strzałem w dziesiatkę -2083 to maksimum na tej sesji .

Rozliczenia transakcji :

4 szt ( sprzedaż 2083-kupno 2050)=124 pkt =1240 pln(netto po odliczeniu prowizji )

4 szt (sprzedaz 2083-kupno 2024 )=228pkt =2280 pln (netto)

Zrealizowany zysk w dniu dzisiejszym =3520 pln

Po sesji w dniu dzisiejszym w portfelu jest tylko gotówka :

34 .720 PLN - czysty zysk 4.720

moje gratulacje swietnny wynik

Kupujemy 3 szt FW20M5 po cenie 2062

Czy w takim przypadku jak dzisiaj,stosujesz linie obrony, jeżeli tak,to po ilu punktach straty zamykasz pozycję ?

Jaja - odpowiem Ci w temacie "Pytania " wieczorem.

W godzinach wieczornych umieszczę też tutaj moją ocenę rynku po sesji piątkowej ,gdyż jak sądzę znajdujemy się w bardzo ważnym miejscu decydujacym o kierunku na kilka tygodni .
Tymczasem teraz zamieszczę fragment maila mojej koleżanki dotyczącego bardzo ciekawej rozpatrywanej przez nią formacji trójkąta .

A.D. napisała :

"Moje przemyślenia bazują na opisie trójkąta równoramiennego znajdującego się na: http://bossa.pl/analizy/techniczna/elementarz/ Włącz jednocześnie tę stronę i porównuj z tym, co niżej napiszę.

Przeprowadź linię od dołu świecy z 16.02.2005r. od poziomu 1975,44 przez dołek z 5.marca (2012) i dołek z piątku 11.03 (2026) i pociągnij dalej tę linię.
Potem przeprowadź drugą linię szczytami z 28.lutego (2131,40) i 9.marca (2101,39) aż do przecięcia się z poprzednią linią. Dla mnie tworzą one właśnie trójkąt równoramienny. Świece w nim zawarte idealnie dołkami i szczytami (które wypadają coraz to niżej) dochodzą do ramion trójkąta i się odbijają.
Mamy już 2 wierzchołki i 2 dna, a dla pełnej formacji brakuje nam jeszcze 1 wierzchołka wypadającego niżej, niż ten (2101,39) – powiedzmy około 2081 – , a potem 1 dno wyżej, niż piątkowe – powiedzmy około 2035. Gdyby z tego miejsca poszło w górę do 2071 (a jest to punkt ważny u Fibonacciego, niżej przedstawiłam te liczby), wtedy mamy wybicie z 2071 do góry i zasięg tego wybicia obejmuje podstawę tego trójkąta czyli różnicę: 2131 – 1975 = 156.
Wtedy trzeba zsumować moment wybicia 2071 + 156 = 2227
A teraz liczby Fibonacciego zgodne z wyliczeniami na portalu ekonomicznym http://www.inwestuj.net/narzedzia/k_fibon.php
Fala od 1975,44 do 2131,40 daje wg Fibonacciego następujące liczby:
Poziomy oporu (czyli dla nas teraz wsparcia) 2071,82 a potem 2035,01
Oraz poziomy docelowe : 2227,78 (ten właśnie idealnie zgadzać się może z poziomem wybicia z trójkąta) , a dalej zapewne z korektami, lub wcale nieosiągalne to: 2383,74 i 2636,08. To jest wersja, która jakby świadczy o sensowności ustawiania się obecnie na pozycji L.

Napiszę może jeszcze jakie liczby wskazywał licznik Fibonacciego dla fali od 28.02 do 3.03.2005 r. tzn. : 2131,40 do 2012,38. Były to poziomy wsparcia (bo się wracaliśmy z góry): 2085,93 i 2057,84. One odgrywały oczywiście mniejsze znaczenie , bo silniejsze są te liczby z dłuższej fali.
Dlatego właśnie moim zdaniem kluczowe znaczenie będzie mieć sesja poniedziałkowa. Jesteśmy na poziomie 2033, Fibonacci mówi o 2035, czyli niby 2 punkty jesteśmy niżej i może już zanegowaliśmy formację trójkąta równoramiennego ????
Gdyby to się okazało prawdą, wtedy Fibonacci dla tej długiej fali podaje takie liczby, na których ja z pewnością będę uważać (tam jest możliwy odwrót, albo przynajmniej czasowa konsolidacja) : fala od 24.stycznia do 28 luty, czyli: 1807,72 do 2131,40 daje następujące liczby: oporu (dla nas teraz wsparcia: 2007,75 i 1931,36, a docelowe wyższe bo np. 2331. Tu jednak rozpiętość jest duża, ale te wsparcia (w przypadku ich pokonania każą mi bezwzględnie uciekać) np. z L. Z pewnością będą się tu kształtować mniejsze fale i trzeba je potem przeliczać.

Moja ocena po sesji 11.03 05

Po ostatniej piątkowej sesji pojawiło się w prasie i w necie mnóstwo komentarzy o zdecydowanie negatywnym wydźwięku .Wskazują one na zagrożenia ,których nie będę powtarzał ,ale zaznaczam ,ze biorę je pod uwagę .Ponieważ indeks WIG20 znalazł się w miejscu ,w którym ruch w obie strony jest możliwy (wg . mnie 55 % szans na ruch w górę –a więc nie należy się mocno angażować ) przytoczę argumenty za tym wariantem ,których większość analityków zdaje się nie zauważać ;


1. Możliwość kształtowania trójkąta , który opisała A.D. w poście wyżej .

2. Jeżeli pociągniemy poziome linie na dziennym wykresie W20 jedną na 2030 a drugą 2080 to widać ,ze jesteśmy w obszarze konsolidacji w kształcie prostokąta ,gdzie każdym wzrostom towarzyszy wzrost obrotów i wolumenu a spadkom spadek tychże wartości .Taka sekwencja przemawia za wyjściem z tej konsolidacji górą .

3. W obszarze tej konsolidacji możliwe jest ukształtowanie się tzw .podwójnego dna ( pierwsze 2015 -było to uznawane za pozytywne naruszenie wsparcia - i drugie 2033 ).Zauważmy ,że na wykresie w20 intraday z sesji piątkowej również powstała taka formacja .

4. Jeżeli narysujemy linię łączącą dołki z 15.09 i 11.03 otrzymamy bardzo istotną tzw . wewnętrzną linię trendu ( co ciekawe nikt jej nie zauważa ) .Linie ta łączy szereg punktów zwrotnych i niesamowicie często w jej okolicy występują konsolidacje . I uwaga tu absolutny hit! Dolne ograniczenie trójkąta z p.1 jest fragmentem tej linii ! Zatrzymała ona również dwukrotnie spadki w piątek ,mimo ,ze uczestnicy rynku terminowego byli przekonani o dalszym marszu w dół .

5.Mamy marzec – a jest to miesiąc kończący kwartał .Na naszym rynku inwestuje wiele funduszy zarówno krajowych jak i zagranicznych i działają one zawsze wg tego samego schematu :chcą mieć jak najlepszy wynik na koniec kwartału - z pewnością więc nie zależy im na tym aby rynek nie spadał .

6.Spójrzmy na spółki ,które mają największy udział w w20 , na pierwszym miejscu cena zamknięcia na fixingu ,na drugim średnia cena na całej sesji ;
KGHM- 31.0-31,31
PeKaO- 137.50-139.22
PKO BP -27.90 -27.93
PKN -46 - 46,20
BPH -526,50- 523,42
TP SA - 21.40 - 21.59

W przypadku Tp SA i Pekao SA dodatkowo były bardzo niskie obroty , a kursy wszystkich tych spółek przed fix były zbliżone do cen średnich - ale tak to już jest ,ze fix. słuzy często do różnych manipulacji .Kursy banków nie powinny spadać – patrz wysokie dywidendy (w piątek Pekao podało ,ze wniosek na walne już został przygotowany ).
Bardzo mocno na tej piątkowej sesji zachowywała się KGHM –ale zachowanie nie dziwi –jest to bardzo wrażliwa spółka na ceny miedzi – a te z kolei maja przed sobą ostry marsz w górę ( nawet do 3500 -3800 ) z tego powodu ,ze światowe zapasy tego surowca przekroczyły już absolutne minimum .
Zresztą obie spółki surowcowe PKN i KGHM w obliczu rosnących cen surowców mają wskaźniki fundamentalne C/Z odpowiednio 7,5 i 4,5 ,co dla funduszy portfelowych stanowi „gratkę „ .Jeżeli ktoś chciałby zainwestować w akcje polecam obie spółki , a dla akceptujących większe ryzyko kontrakty na KGHM ( które to w najbliższym czasie z pewnością będę otwierał ) .

7 . Zgodnie z teorią Dowa , stanowiącą podstawy analizy technicznej nie mamy jeszcze spadku poniżej poprzedniego dołka na 2012 - nie ma więc podstaw twierdzić ,ze nastąpiła zmiana trendu na spadkowy .

8 . Na wykresie 60 min. oscylatora stochastycznego –a więc najszybszego – w pierwszej godzinie najpewniej zostanie wygenerowany sygnał kupna ( z małą dywergencją ) – można więc próbować bezpiecznie wchodzić na rynek i jeżeli okaże się ,ze powyższe moje argumenty mają potwierdzenie w zachowaniu popytu –sporo zarobić .Oscylator ten nie zostawia już prawie miejsca na większy spadek cen .

9 . Poniżej 2000 pkt , w okolicach 1980 znajduje się bardzo silna strefa konsolidacji i poprzednie grudniowe szczyty - sądzę ,że te poziomy powinny się jeszcze długo bronić .

Stoip loss dla FW20M5 - 1995

wszystko wskazuje ,ze jesteśmy po korekcie i nalezy sie spodziewać wzrostowego odreagowania ;

kupujemy FW20M5 po cenie 2010

stop loss dla wszystkich pozycji aktualny

Dwie ostatnie sesje to katastrofalnie niskie obroty na W20 .

Po południu doszło do gwałtownego osłabienia złotego ,sesja w Stanach na minusach .Pozytyw -nigdy rano w ostatnich dniach nie taniała tak ropa (to może sie przełozyc na rynki amerykańskie ,jeżeli ten trend zostanie utrzymany ).

Dzis na poczatku może być lekka panika a nigdy nie lubię w ten sposób zamykać pozycji ,dlatego anuluję stop lossy i przechodzę na "sterowanie ręczne ".

No i niestety ,spadło do dołu przy zwiekszonych obrotach na W20 .
Daję tutaj na razie pokaz jak nie należy grać na kontraktach ,te zlecenie stop loss powinno zostać zostawione i wykonane !

Cóż spróbujemy teraz wybrnąć z tej sytuacji z jak najmniejszą stratą ,tym bardziej ,że poziom 1940-50 na wig20 mimo samych negatywów płynących z wielu stron był zaciekle przez dwa dni broniony.

kupujemy 2 szt FW20M5 po cenie 1963

Mam w tej chwili 6 szt FW20M5 :

3 szt po cenie 2062
1 szt po cenie 2010
2 szt po cenie 1963

po błedzie anulowania stop lossa mam za zadanie wybrnąć z tej sytuacji z jak najmniejszą stratą (a moze minimalnym zyskiem ? )